Деньги и золото
Деньги и золото
про денги и инвистиции в золото!

Динамика цен на золото

Динамика цен на золото

В последнее время динамика цен на золото показывает, что это весьма и весьма серьезный вид вложений, который совершенно не любит вокруг себя излишней суеты. Поэтому для данного инвестиционного инструмента спекулятивная стратегия абсолютно не подходит, конечно, если вы на этом поприще не считаете себя «стреляным воробьем».

Впрочем, долгосрочную, консервативную стратегию предпочитают даже профессиональные инвесторы – а желтый драгоценный металл в свою очередь отвечает им взаимностью. Посему можно сделать вывод, что сегодня инвестирование в золотые слитки вполне целесообразно.

Основная прелесть вклада в золото заключается в том, что такие инвестиции позволяют сохранить средства при такой «буйной» инфляции, которая у нас в стране. Кто сохранил – тот совершенно спокойно может задумываться о пассивном доходе.

После столетнего фиксированного значения в 20,67 долларов США за тройскую унцию, начиная с 1934 года, цена на благородный драгметалл находятся в постоянном движении. Поэтому возникают вполне адекватные вопросы: В настоящее время от чего конкретно зависит, как в следующий момент в Центральном Банке Российской Федерации цена на золото себя поведет? Каковы перспективы роста стоимости данного товара в нынешнем и следующем году?

Эти вопросы, волнуют каждого инвестировавшего в золото или же только собирающегося принять решение это сделать. Чтобы сегодня приобрести золото в крупных объемах, причем по меньшей стоимости – предварительные знания о движении цен будут, весьма и, весьма полезными – факт!

Динамика цен золота в первую очередь зависит непосредственно от ситуации сложившейся на мировом золотом рынке в данный момент, которая, расположена далеко не «в безвоздушном пространстве». Поэтому она достаточно чутко и оперативно реагирует на все экономические и политические изменения происходящие, сегодня во всем мире.

Не достаточно посвященным кажется, что сегодня динамика цены на золото довольно-таки непредсказуема, однако рынок желтого драгметалла, как правило, имеет свои собственные подводные течения и определенные особенности, узнать о которых будет крайне интересно и, причем весьма полезно.

Мировой рынок золота

Рассматривая понятие «Мировой рынок золота» в общем смысле, можно заметить, что данное понятие содержит в себе абсолютно все «золотые потоки, то есть: добычу, распределение, потребление. Однако в общепринятом и более узком смысле золотой рынок – это ни что иное как оптовая торговля физическим золотом исключительно в виде мерных слитков.

Рынок золота имеет ряд особенностей, а именно:

  • Практически все страны мира обладают резервный и страховой золотой фонд.
  • Запасы золота стран (учтенные, однако имеются и неучтенные) в Центробанках (ЦБ) и резервах Мирового Валютного Фонда (МВФ) составляют 31 000 тонн (!), которые в любое время могут быть выставлены на общий рынок.
  • Значительно большие (!) объемы данного драгметалла в виде ювелирных украшений (лома, монет и др.) имеются у населения. При этом большая часть такого золота также поступает на рынок.
  • Картина получается довольно-таки интересная: хотя большая часть предложения доводится именно на добычу золота, иная же часть, а именно: золото, которое продается банками, инвесторами и золотым ломом, имеет наиболее широкую вариацию, то есть – на курс золота она оказывает более значительное влияние.

    В то же время непосредственно золотодобывающие компании имеют в своем распоряжении не так уж и много инструментов, которые позволяли бы им влиять на цену золота в целом:

  • Влияние на международные банки, принуждение и/или убеждение к снижению и упорядочиванию регулярных объемов продаж.
  • Понижение издержек, повышение рентабельности производства.
  • Каким же образом мировые запасы уже добытого драгоценного металла сегодня распределены?

    Высококвалифицированные эксперты консалтингового агентства GFMS (Gold Field Mineral Services Ltd) – приводят следующие показатели:

  • 79 000 тонн физического золота находятся непосредственно в ювелирных изделиях (украшениях, монетах и т. д.);
  • 31 000 тонн – это Центральные Банки государств и соответственно различные международные финансовые организации;
  • 24 000 тонн – это инвестиции, накопления;
  • 17 000 тонн – это изделия стоматологии и ювелирной промышленности.
  • Запасы золота в государственных резервных фондах отдельных стран:

    США - 8135,1 тонн;

    Германия - 3427,8 тонн;

    Франция - 2825,8 тонн;

    Италия - 2451,8 тонн;

    Швейцария - 2451,8 тонн;

    Великобритания - 310,8 тонн;

    Россия - 386,9 тонн.

    На долю остальных стран доводится 4219,4 тонн, резерв МВФ составляет 3217,3 тонн и в Банке международных расчетов еще 185,8 тонн.

    Всемирные цены на золото

    Известно, что в 1717 году сэром Исааком Ньютоном была установлена цена в 4,24 фунта стерлингов за тройскую унцию золота, которая продержалась немного больше 200-сот лет.

    Первый скачок цены на золото произошел после 1932 года, а пришелся он как раз на начало Второй Мировой войны. Затем снова период стабильности до 1971 года, когда был отменен золотой стандарт. В последующий период динамика цен на золото стала напоминать динамику стоимости цветных металлов: скорый рост сменяется затяжным спадом, эти изменения довольно-таки цикличны. Нужно понимать, что на динамику следует обращать внимание для того хотя бы, чтобы в Сбербанке России или любом другом банке РФ купить золото по наиболее выгодной для себя цене.

    В большинстве стран отказ от золотого обеспечения национальных валют в результате привел, к значительному увеличению объема денежной массы, то есть – инфляции. К началу 1980-х годов стало понятно, что подобная политика только лишь ухудшает экономическую ситуацию, следовательно, увеличивает и число нарастающих проблем. На фоне стагфляции (т. е. комбинация спада инфляции и производства), начавшейся в подавляющем большинстве развитых стран, стоимость золота просто взлетела вверх.

    Тогда тройская унция золота стоила 850 долларов США, тогда как до кризиса стоила всего 43 доллара! В современных ценах это составило бы примерно 2000 долларов США.

    Поняв, что необходимо принимать срочные меры, власти принялись за борьбу с инфляцией путем сокращения выпуска бумажных денег. Эти и другие мероприятия поспособствовали спаду цен на рынке золота. Таким образом, кривая графика динамики падения/роста цен на золото поползла соответственно вниз.

    Ценовой минимум зафиксирован был в 1999 году, именно после этого Банки пришли к единогласному соглашению об ограничении размеров продажи золота из резервов. Тогда стоимость золота на несколько лет стабилизировались – вот вам налицо и вышеупомянутая цикличность. Начиная с 2002 года, цена на золото вновь пошла вверх, причина этого взлета – очередная эмиссия бумажных денег и прежде всего в Соединенных Штатах Америки.

    Рост цен за последнее десятилетие

    За последние 10 лет динамика цен на золото, мягко говоря, впечатляет, так как еще в 2001 году тройская унция золота стоила 272 доллара США, а уже в 2011 году – 1600 долларов. Эксперты утверждают, что это далеко еще не рекорд и золото вполне может подорожать. Первопричиной стали печальные события в США 11 сентября 2001 года, которые спровоцировали удешевление ипотечных кредитов в Америке. Бум приобретения недвижимости в кредит закончился абсолютным крахом и последовавшим за этим кризисом экономики США, а также мировой экономики в целом.

    Ситуация несколько стабилизировалась только лишь после 2008 года, и стоимость золота немного упала. Однако решения о принятии антикризисных мер, события на Ближнем востоке и дестабилизация Евросоюза спровоцировали новый подъем цен на драгоценный металл. Динамика цен на золото исключительно за прошедший и текущий годы наблюдается только положительная.

    Сезонные колебания

    Еще один весьма интересный момент, на который всенепременно следует обратить внимание, собираясь инвестировать собственные наличные средства в золото: «Ежегодные колебания курса, независящие от глобальных перемен в экономике и политике».

    Если вы собираетесь купить золото, то накануне: рождественских праздников в Европе и Америке, дня Благодарения в США, Индийского праздника осени (это начало сентября – характеризуется увеличенным спросом на ювелирные изделия) – этого делать крайне не рекомендуется. Также некоторому повышению цен способствует и Новый год, начинающийся по Китайскому календарю.

    Факторы, которые влияют на курс золота

    Технически-производственные нюансы:

  • ювелирно-промышленный спрос;
  • истощение старых «золотых» жил и открытие новых;
  • открытие новых способов добычи драгметалла;
  • растущие трудо- и энергозатраты.
  • Вышеперечисленные факторы игнорируют важнейшую специфику золота такую как возможность инвестирования. Как правило, здесь все просто: непосредственно золото является полезным ископаемым, поэтому его цена напрямую зависит от себестоимости его добычи и соответственно спроса со стороны промышленности.

    Таким образом, получается следующее – если бы динамика цен на золото зависела только от вышеуказанных групп факторов, то волатильность данного драгоценного металла была бы относительно небольшая.

    Финансовые факторы

    В значение цен гораздо более ощутимую лепту вносят – факторы финансового порядка. Давайте их и рассмотрим более подробнее.

    В то время когда мировую экономику трясет, а СМИ в свою очередь трубят во всеуслышание об очередной волне кризиса, то цены на золото обычно возрастают. Почему?

    Все достаточно просто, инвесторы стремятся защитить свои средства от полного обесценивания, тем самым предпочитая консервативные активы. А самым надежным и проверенным тысячелетней историей активом, как правило, является – золото, которое мгновенно подскакивает в цене.

    Непосредственно на курс золота на сегодня также влияет и курс доллара США, мировой валюты. Существует своеобразная корреляция между стоимостью золота и ценой доллара США – и она обратно пропорциональная. То есть когда доллар США ползет вверх, то тройская унция золота теряет в цене и соответственно наоборот. Но пока доллар США является фактически мировой валютой, а цена на золото фиксируется в американских долларах, то в странах с «недолларовой» экономикой повышение курса американских денег приведет к повышению стоимости золота – в национальной валюте.

    Проще говоря, даже при снижении цены на золото непосредственно на мировых рынках, и при условии роста курса американского доллара, цены на золото в российских рублях будут ползти вверх.

    С 2000-х годов валюта США из-за инфляции в стоимости падает, в то время как драгметалл в цене значительно растет.

    Ситуация на фондовых рынках также формирует поведение цен на драгметаллы посредством влияния интересов инвесторов.

    При этом без внимания не стоит оставлять и крупнейших золотодобытчиков, – которые исходя исключительно из собственных интересов, на время могут уменьшить объемы добычи и цена за тройскую унцию моментально скакнет вверх. В этом случае используемая методика схожа на методику государств экспортирующих нефть.

    Кстати, для инвестирующих в драгоценный металл очень хороший индикатор – это стоимость золота на «спотовом» рынке.

    Выводы

    Очевидно, что факторов, которые определяют котировки золота достаточно много, анализировать каждый – занятие весьма трудоемкое и по времени затратное. Но, тем не менее, все-таки не стоит в информационный вакуум помещаться целиком, потому, как отслеживать новости золотодобывающей промышленности, ситуации на фондовых биржах и изменение курса доллара США – под силу абсолютно каждому, кто заинтересован в правильном инвестировании своих средств.

    Компетентные рекомендации инвесторам

  • инвестиции в золото приносят наибольшую прибыль в весьма продолжительный период времени, поэтому пытаться предугадать кратковременные колебания курса цены золота совершенно бессмысленно;
  • наибольшая выгода обеспечена при значительном уровне инфляции;
  • приобретать золото лучше всего во время сезонного спада цен.
  • Прочитайте, это интересно:

    Вам понравилась эта статья и другие материалы на нашем сайте? 
    Поделитесь этой информацией с друзьями и они обязательно поделятся чем-то интересным и полезным с Вами в ответ! Это очень легко и быстро, просто нажмите кнопку Поделиться ниже и выберите любимый сервис:



    © 2011-2014
    Дополнительно:

    Яндекс.Метрика Яндекс цитирования